最近被一句话点醒了。
我不在乎自己是投资者,还是一个投机者,因为我没有择时的能力。
如果我买入一支股票,这支股票在我买入之后,它就蹭蹭的往上涨,那我就是一个彻头彻尾的投机者。
如果我买入一支股票,这支股票在我买入之后,它经历了三五年的调整,然后开始大涨,那很多人就会认为我是一个价值投资者。
而现实情况是,我知道这家上市公司很有价值,它在未来的某个时间段,一定会上涨。
但我也不知道这个时间是当下,还是未来若干年之后。
所以,美其名曰我是一个投资者,但其实我在做的,也是投机的活。
投资和投机,并不是大部分人想象的那样,有明确的界限,在成功者的眼里,结果才是一切,最终能赚到钱就行。
于是,我们发现了在股市里,大部分赚到钱的,都是一个快乐的投机者。
有人二十年前就买了茅台,但是茅台真正的大涨,在十年前,也就是2014年起步,而巅峰出现在了2021年,并不是当下。
这就说明,最近3年多买茅台的人,很多都是亏钱的。
茅台没有价值了吗?显然不是。
而是茅台在当下的价格上,没有投机的价值,也就是让投资者赚钱的机会。
这个市场里,绝大多数人都在投机,只不过投机的方式并不一样。
这个市场里,投机的方式,大致分为三种。
第一种,交易能力。
所谓交易能力,其实就是通过短期的股价波动来赚钱。
很多人把技术能力和交易能力混淆了。
交易能力,更偏向于短期择时的机会把握。
就比如,普通散户在做交易的时候,买点和卖点是不太清晰的,即便出现了买卖点,也会因为心态的起伏,导致交易上的决策失误。
机构做交易的时候,往往更倾向于利用交易模型,让机器来执行交易,以免出现错误。
但真正的交易高手,他们是有交易能力的,专业的操盘手其实就是大家熟知的一类。
他们经历过严格的交易训练,能够在盘面中捕捉到交易机会,并且相对准确的出手。
比起按规矩办事,他们更倾向于按照经验和执行力去做买卖。
专业的交易员,经过了无数的交易实战之后,拥有更好的判断买卖点的能力,比固定策略还要更强一些。
第二种,技术能力。
技术能力,其实就是技术分析能力。
通过技术指标,技术图形,对于股票进行技术分析。
技术分析的底层,其实是判断资金的动向,通过看出主力的意图,跟随主力的交易来赚钱。
短线交易,波段交易,趋势交易,这些的本质都是技术交易,无非是追踪的资金操盘方式不同而已。
技术能力的底层,是一整套完整的分析体系。
通过盘面上反馈的点点滴滴,加上技术指标给出的信号,进行买入和卖出。
追踪资金,其实是非常困难的一件事,因为主力做任何事情都讲究隐蔽行事,单纯的数据统计软件,根本是无法准确捕捉主力动向的。
所以,技术分析能力需要长时间的经验积累,通过历史上的各种案例去做未来预演,找到好的买卖时间点。
第三种,研究能力。
研究能力,更偏向于基本面研究。
这不单单是针对一家上市公司的研究,还有对行业的研究,对未来趋势的把控。
这种通常是专业的投资机构做的,但这并不代表散户不能去参与。
这种能力,本身是需要深入的分析和研究能力,以及对于大量信息的判断能力。
大部分拥有研究能力的,其实是对于一个行业,对于一家上市公司比较熟悉的。
宏观的经济分析能力也有用,但是在股市里并不是显得那么重要。
能够把握一个行业的发展趋势,就能够在投资上更胜一筹。
现如今上市公司太多,所属的行业太多,优中选优的基础,就是拥有足够的研究能力。
投机者是快乐的,前提是能赚到钱。
那为什么很多散户也在做投机,却赚不到钱?
非要归根结底的话,问题还是出现在能力不足上。
散户做择时的选择,通常是根据市场的行情,等看到行情起来的时候,已经是晚半拍了。
散户对于个股基本面的研究,也因为信息的壁垒而无法深入,等散户想通逻辑,看到业绩的时候,依旧是慢了半拍。
散户要做投机,就明白自己的优势在哪里。
下面两个点,是当下散户能够拥有的最大优势,也是赚钱的关键。
1、资金成本低。
所谓资金成本低,指的是散户可以选择慢下来。
很多散户羡慕游资,认为游资很赚钱,而且效率很高。
大部分的游资,包括部分的私募,他们往往是借着杠杆入市的,资金都是1比4以上的配比。
对于他们而言,做投资是不能放长线的,否则,赚的钱可能都不够付利息。
所以,他们的交易风格非常彪悍,错了就立马止损,根本没有等待的时间。
散户喜欢等待,容易越陷越深,看似是一个劣势,但其实也是一个优势。
散户很容易穿越牛熊,资金成本在散户面前可以忽略不计。
问题的关键,是散户能不能利用好自己的耐心,利用好自己的资金成本。
有择时能力的,可以择时,没有择时能力的,可以择股,机会真的非常多。
2、决策效率高。
散户的决策效率,其实是很高的。
这里的决策效率,并不是单纯的指买入或者卖出的决定。
决策效率,对应的是决策成本。
简单的说,散户可以轻轻松松的做好一键买入和一键清仓。
散户交易,几乎不需要找对手盘,因为永远有散户站在他的对面。
比起大资金做决定,看似简单效率,实际上非常复杂,交易成本很高,散户在这一点上真的是优势十足。
但很多散户把这个优势,简单的归结为炒短线,属实可惜了。
不论是投资,还是投机,本质上都是为赚钱找方法,在市场里找规律。
没必要为了抠字眼,去争得面红耳赤。
这个市场,以胜负来定输赢,赚到钱的就是成功的。