储能涨停潮后能否持续，要看两大龙头

新能源赛道掀起涨停潮，这轮行情能持续多久

今日市场出现久违的三大指数均收涨的态势，沪指时隔近1个月重返3600点，两市成交额连续2个交易日在万亿上方，新一轮上攻行情要开启了？当前市场的大的话题还是低位价值、周期和新能源赛道上，不过值得注意的是新能源赛道再次掀起涨停潮。

今天我们再来聊聊这三大板块间的轮动机会。

低位价值方面：受房产税试点落地的影响，对房地产市场形成了压制，地产产业链的家居、家电、建材等均出现不同程度的回撤。不过房地产市场最坏的时刻已过期，市场的估值修复行情有望延续，特别是地产产业链板块更多是体现消费的属性，当前估值等均处于历史低位，短线调整反而是上车的机会。而从长期来看，房产税出台是必然趋势，这将有利于房市资金逐步向股市流入，对股市长期的发展形成有效的资金支撑。

白酒走弱，主要受到贵州茅台三季报业绩并未表现出太大的亮眼，同时其他白酒股市三季报表现不是很理想，短期对市场明显压制。

受西北疫情影响，疫情线的酒店餐饮、民航机场、旅游、医药等也受到明显的影响，疫情扰动下短期走势面临较为明显的承压。

因此，低位价值方向的走弱更多是受短期的利空消息影响，四季度建仓窗口不变。

周期方面：周期经过上周的多日大跌后，今日煤炭、有色、钢铁、化工等均有所回暖，不过这更多还是技术性的反抽。监管层对大宗商品价格进行严密的监控，短期对资源股还是形成了承压。不过从长期趋势来看在，在“双碳”背景下，高耗能行业限产、新产能受限是趋势，供需之间面临紧张是必然趋势。因此，周期还是需要等待调整到位后，在介入或许更加安全。

新能源赛道：今日主要是储能板块掀起涨停潮，涨幅超9%的个股达31只，涨停20只。储能掀起涨停潮，更多还是受到短期消息的刺激。

10月22日，宁德时代与中国华电集团有限公司在北京签署战略合作协议。宁德时代集团高级副总裁谭立斌与中国华电党组成员、副总经理吴敬凯代表双方签署协议。根据协议，双方将秉承“依法合规、平等自愿、优势互补、市场主导、互利共赢”的原则，充分发挥各自资源和业务优势，在储能、新能源、综合智慧能源等领域，加强品牌、市场、技术与产品合作，坚持协同发展，积极为我国能源转型发展做出贡献。

另外，近日宁德时代与国家能源集团签署战略合作协议，双方将在新能源产业发展、智慧能源建设、储能技术与标准体系建设、国际业务拓展等方面深化合作。国家能源集团党组书记王祥喜表示，希望双方以本次战略合作为新的起点，在“风光火储”“风光水储”综合智慧能源等方面深化合作，助力构建清洁低碳、安全高效的能源体系。

此外，在刚刚出台的“双碳”顶层设计中明确表示：到2060年，绿色低碳循环发展的经济体系和清洁低碳安全高效的能源体系全面建立，能源利用效率达到国际先进水平，非化石能源消费比重达到80%以上。

那么这轮储能行情能持续多久？元芳认为，这轮储能行情取决于两大龙头，宁德时代和隆基股份的能走多远。不过由于这两大龙头目前三季报还没有公布，需要警惕三季报业绩存在不及预期的情况出现。另一方面，前期储能已经经过一轮大涨还没有完全消化，当前进一步上攻的条件概率并不大。因此，周二出现分化的概率较大。

总体上看，当前市场依然是以结构性为主的板块轮动行情，在没有明确市场主线情况下，板块间的持续性差，追涨面临较大的风险。当下行情更多适合阴买阳卖，坚守一个板块的操作。

大盘研判

沪指：日K线上收出光头中阳线，重返3600点上方，目前短期均线指标还是比较杂乱，预计仍需要进行震荡修复来完成多头排列，今日突破后周二将回踩考验3600点突破的有效性，不过从60-120等短周期来看，目前上方并未有明显的抛压，有效回踩3600后有望进一步上行。上方关注3630-3650一线的压力。

淘金计划

沪指重返3600，成交额也连续2个交易日在万亿上方，资金和情绪逐步回归，新一轮上攻行情有望开启。

策略上，继续强化价值配置，弱化短线博弈，仓位控制在6-7成

关注：券商、银行、白酒、医美、医药、电力、新能源赛道等板块，同时对行业迎来改善的汽车等板块。

大金融：华泰证券、广发证券、兴业银行、平安银行

消费：伊利股份、口子窖、今世缘、朗姿股份、一心堂、美的集团

成长：科士达、京北方、三安光电、华域汽车、福耀玻璃、东方电气

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