很显然从昨天下午盘的盘口上看，机构资金往新能源，白酒方向有大的加仓。起到稳定盘面作用的依然是银行，证券等个股，比如“招商银行，东方财富”等权重蓝筹个股对盘面做到稳定，然后机构资金加仓比较多的是则是新能源和白酒。
1、新能源：首先是BC电池个股资金加仓比较多，比如：晶澳科技，隆基绿能，TCL中环等个股，其次是储能中的逆变器个股：比如德业股份，阳关电源等，然后临近收盘锂矿个股也开始了资金集中的进仓，比如“天齐锂业，中矿资源”等个股，他们有一个共同的特征都是盘子比较大，底部趋于，且近期有过连续吃货的，代表主力的仓位比较重，所以他们容易形成上涨，由于带有指数性质，因此也是“监管层”容易拉升的板块和个股。
2、白酒：白酒是有逻辑刺激的，春节的临近一般是有机会，因此盘中的机构资金买入比较积极的是“舍得酒业，酒鬼酒和贵州茅台”等。
3、然后科技股中的CPO个股也出现了资金的集中进场，但数量相对较少，不如新能源的集中度高，因此短期内还是多看看新能源方向的机会。
涨，出来技术结构上的原因，也主要逻辑山上的原因：对于光伏板块异动的逻辑主要如下：
硅料、电池片价格触底反弹： 根据硅业分会数据，本周硅料价格上涨，其中N型硅料与复投料成交均价环比上涨2.65%、0.83%至6.96万元/吨、6.08万元/吨。
分析原因为，硅料价格上涨主要原因是Q1硅料新增产能投放较少、N型硅料占比提升较慢，N型硅料出现结构性紧张所致。根据Infolink数据，P型电池价格环比上涨2.7%至0.38元/W，环比上涨1分/W。P型电池价格上涨主要原因为前期P型电池产能退出速度超预期，导致短期行业内存在抄底需求。
产业链价格有望触底、春节后需求反弹有望带动产业链价格或将全面反弹：按照当前时点硅料价格测算，P型一体化组件全成本为0.8元/W，对应含税成本为0.90元/W，考虑硅片电池组件环节合计折旧7分/W，一体化组件含税现金成本0.82元/W，当前组件价格0.92元/W，产业链价格有望触底。进入24Q2行业需求反弹，组件价格有望企稳回升。
电池片环节加速P型出清、N型电池价格有望触底反弹： 根据InfoLink Consulting数据，截至2023年12月末，PERC电池产能中，已经确定关闭/停止生产的项目达到50.6 GW；TOPCon项目面临暂缓扩产的规模达到132 GW，推迟产能的规模较大。
随着电池盈利持续亏损， 新扩产能推迟与老旧产能退坡的规模仍将持续扩大。此外，PERC产能改造升级TOPCon项目或将加速落地，改造期无法贡献产出，或将对24年电池供应产生影响，后续N型电池价格或将触底反弹。
优先配置在24年有望率先盈利见底反弹的N型产业链环节、继续看好N型电池与银浆： NP替代已成确定性趋势，N型电池组件龙头企业有望受益。N型替代、新产能投放以及技术迭代下，N型银浆亦有望保持行业红利期。
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